Kimsenin beklemediği trilyon dolarlık kulüp: Micron ve SK Hynix Samsung'u yakaladı

İki yıl önce RAM, çip pazarının en az gelecek vaat eden sektörüydü. Dar marjları olan, fiyat düşüşleri ve stok fazlasıyla ilgili manşetlerin atıldığı köklü bir işti. Şimdi, yapay zeka her şeyi alt üst etti: ABD'li üretici Micron Technology ve Güney Koreli üretici SK Hynix kısa süre önce trilyon dolarlık kilometre taşını aştı samsung'un birkaç hafta önce ulaştığı bir kilometre taşı olan piyasa değerine sadece 24 saat arayla ulaştı. Tarihte ilk kez, dünyanın üç büyük bellek üreticisi aynı anda en yüksek borsa değerlerinden birini elde etti. Micron'un değeri Wall Street'te %19 artarak 2011'den bu yana tek seansta elde ettiği en büyük kazancı kaydetti. Bu tarihi hareket, büyük bir yatırım bankası olan UBS'in şirketin değerini 535 dolardan 1.625 dolara çıkarmasının hemen ardından geldi. SK Hynix'in hisse senedi fiyatı da yükselişe geçerek teknoloji sektöründe yeni bir patlamanın habercisi oldu.

Bu benzeri görülmemiş patlamanın arkasındaki ana itici güç, Nvidia GPU'ları tarafından büyük ölçekli AI modellerini çalıştırmak için gereken muazzam hacimdeki verilerin işlenmesi için kullanılan bir tür özel çip olan HBM'dir (Yüksek Bant Genişlikli Bellek). Bu teknoloji, aksi takdirde donarak çalışmaz hale gelecek olan yapay zeka destekli süper bilgisayarları çalıştırmak için gereklidir. Micron'un 2026 yılı 2. çeyrek geliri 23,9 milyar dolar olarak gerçekleşti ve geçen yılın aynı çeyreğine göre %196'lık bir artışı temsil ediyor. Buna ek olarak, şirketin bir sonraki çeyrek için 3. Çeyrek gelir tahmini 33 milyar dolara yükseleceği öngörülüyor.

Bu eğilimin günlük tüketiciler üzerinde doğrudan bir etkisi var. Çip üreticileri, kapasitelerinin büyük bir bölümünü yapay zeka çiplerinin üretimine yönlendirerek, kaynaklarını ve çabalarını dizüstü bilgisayarlarda, masaüstü bilgisayarlarda ve akıllı telefonlarda kullanılan geleneksel DRAM ve NAND bellek üretiminden uzaklaştırıyor ve küresel olarak fiyatları artırıyor. Dell CEO'su Michael Dell kamuoyunu uyardı bu cihazlara yönelik talebin en az 2028 yılına kadar mevcut arzı aşmaya devam etmesi, DRAM ve NAND kıtlıklarını ve fiyat artışlarını daha da şiddetlendirmesi beklenmektedir. Özetle, teknoloji pazarının önümüzdeki iki yıl içinde tüketiciler için önemli ölçüde daha pahalı hale gelmesi muhtemeldir.